Wie wil beginnen met beleggen, zoekt vaak eerst naar het juiste product, het beste instapmoment of het hoogste verwachte rendement. Toch begint goed beleggen daar niet. De drie basisregels van beleggen draaien om iets anders: tijd, spreiding en herbalanceren. Wie die drie onder de knie heeft, legt een fundament dat zwaarder weegt dan welk fonds of aandeel dan ook.
Hieronder leest u wat elke regel inhoudt en waarom ze samen zorgen voor een rustige, houdbare manier van beleggen.
Tijd: hoe lang kunt u uw geld missen?
De eerste vraag bij beleggen is niet welk aandeel u koopt, maar hoe lang u uw geld kunt missen. Alleen vermogen dat u jarenlang niet nodig heeft, hoort thuis in een beleggingsportefeuille. Die tijd geeft ruimte om schommelingen op te vangen, en schommelingen horen er nu eenmaal bij.
Op korte termijn zijn de markten grillig. Koersen bewegen op en neer, vaak zonder duidelijke aanleiding. Over een langere periode ontstaat een rustiger beeld: rendementen bewegen dan dichter naar hun historische gemiddelden. Tijd werkt zo in het voordeel van de geduldige belegger.
Daar komt de kracht van rendement op rendement bij. Kleine positieve jaren stapelen op, en op termijn levert dat een groei op die met kortetermijndenken nauwelijks te evenaren is.
Wie tijdens onrust uitstapt, mist juist vaak de beste dagen. Veel van de beste beursdagen volgen juist kort na stevige dalingen, wanneer herstel of opluchting optreedt. Het gebeurt hooguit een paar keer per jaar, maar wie de beste dagen mist, mist veel rendement.
Bij Deviem geloven we daarom niet in het timen van de markt. Dat uitgangspunt staat ook centraal in onze beleggingsvisie: rustig blijven en belegd blijven levert op de lange termijn meer op dan in en uit stappen op gevoel. Beleggen vraagt geen actie, maar discipline. Niet voorspellen, maar volhouden.
Spreiding: waarom u niet op één paard moet wedden
Spreiding betekent dat u uw vermogen verdeelt over verschillende beleggingen, zodat een tegenvaller niet uw hele portefeuille onderuithaalt. Dat verdelen kan op meerdere manieren:
- Over beleggingscategorieën, zoals aandelen en obligaties
- Over regio’s, zoals Europa, de VS en opkomende markten
- Over sectoren en bedrijven
- En vooral over voldoende aandelen en obligaties
Het grootste voordeel is dat u risico verlaagt. Niet alle beleggingen bewegen tegelijk dezelfde kant op, dus uitschieters worden gedempt. Dat zorgt voor een stabielere ontwikkeling van uw vermogen. Net zo belangrijk: het geeft rust. U hoeft niet te gokken op de juiste sector, regio of onderneming. En rust helpt om belegd te blijven, juist wanneer de markt tegenzit.
Spreiding vermindert ook het specifieke risico, het risico dat hoort bij een enkel bedrijf of een enkele sector. Door breed te spreiden brengt u dat fors omlaag.
Toch is het goed om te weten wat spreiding niet doet. Het verlaagt risico, maar neemt het niet weg. Het marktrisico, de kans dat de hele markt daalt, blijft altijd bestaan. In een slecht jaar daalt ook een goed gespreide portefeuille, zoals tijdens de uitbraak van corona. Dat betekent niet dat de strategie niet werkt. Het hoort simpelweg bij beleggen.
Spreiding gaat dan ook niet over het maximaliseren van rendement. Het gaat over het beheersbaar maken van risico, en daarmee over iets wat misschien nog belangrijker is: zorgen dat u uw strategie kunt volhouden. Want uiteindelijk bepaalt niet de beste belegging het resultaat, maar de belegger die blijft zitten als het moeilijk wordt.
Herbalanceren: hoe houdt u uw portefeuille in balans?
Herbalanceren betekent dat u uw portefeuille periodiek terugbrengt naar de oorspronkelijke verdeling. Het is de regel die de minste aandacht krijgt, maar zeker zo belangrijk is als de andere twee.
Waarom is dat nodig? Omdat markten bewegen. Aandelen kunnen harder stijgen dan obligaties, of juist andersom. Daardoor verschuift de verhouding in uw portefeuille en neemt uw risico ongemerkt toe of af. Met herbalanceren brengt u dat risico terug naar de balans die past bij uw doel en uw risicobereidheid.
Er zit nog een tweede kracht achter. Herbalanceren dwingt u om systematisch te handelen: winst nemen op wat goed heeft gepresteerd, en bijkopen wat is achtergebleven. Zo koopt u laag en verkoopt u hoog, zonder dat u daar op het moment zelf over hoeft na te denken.
Dat laatste is precies waarom het werkt. Door op een rustig moment een goed plan te maken, hoeft u zich er later alleen nog aan te houden. Uw emoties krijgen geen kans om de regie over te nemen, en juist die emoties zijn vaak de grootste vijand van een belegger.
Hoe de drie basisregels van beleggen samenwerken
Tijd, spreiding en herbalanceren staan niet los van elkaar, ze versterken elkaar. Tijd geeft uw beleggingen de ruimte om te groeien. Spreiding zorgt dat u die tijd ook rustig kunt uitzitten. En herbalanceren houdt uw portefeuille onderweg in balans, zodat u niet ongemerkt meer risico loopt dan u wilt.
Wat de drie regels gemeen hebben, is dat ze niet draaien om voorspellen of slim getimede aankopen, maar om discipline en rust. Geen van de drie levert spectaculaire verhalen op. Samen vergroten ze wel de kans dat u uitkomt waar u wilt zijn.
Wilt u weten wat tijd, spreiding en herbalanceren betekenen voor uw eigen vermogen? Neem dan contact met ons op of plan een vrijblijvend kennismakingsgesprek in met een van onze adviseurs. We kijken graag samen met u naar een aanpak die bij uw doelen en risicobereidheid past.
